Wat is een goed moment om variabel te lenen? En wat is de referte-index?

Wie de voorbije jaren een lening afsloot aan een variabele rentevoet mag vandaag in zijn pollekes wrijven. De rente is de voorbije jaren vaker gedaald dan gestegen, en iedere keer daalde hun maandlast mee. Maar wat als je nú twijfelt tussen vast en variabel? Wat speelt er in de toekomst? Even voorstellen: de referte-index.

Eerst nog eens het verschil uitleggen tussen een vaste en variabele rentevoet. Vast is simpel: de kost die de bank je zal aanrekenen om al dat geld te mogen lenen staat van bij het begin vast. De rentevoet en de maandlast blijven gelijk tot het einde van de lening. (Enfin, dat wil niet zeggen dat het in steen gebeiteld staat, want een lening herzien kan altijd — het gebeurt zelfs vaak.)

Variabel, dat kan van alles zijn. Een formule 1-1-1 betekent dat je rentevoet en maandlast voor één jaar vaststaan en dan om het jaar aangepast worden aan de huidige rentemarkt. Een 3-1-1 betekent: drie jaar hetzelfde, en dan jaarlijks herzien. 5-3-3 wil zeggen: eerst vijf jaar hetzelfde en daarna om de drie jaar herzien. Alles kan. Wanneer de rente hoog staat, en het ziet ernaar uit dat ze in de nabije toekomst zal dalen, dan ben je bijvoorbeeld goed af met een 1-1-1. Boter bij de vis, vanaf volgend jaar al!

Maar hoe kan je dat voorspellen? Dat is voer voor economen en hypotheek.experts. Het hangt samen met hoe betrouwbaar België is voor zijn eigen geldschieters (want jij bent niet de enige die geld moet lenen). De overheidsschuld, de begroting, de inflatie en de buitenlandse context spelen allemaal mee. Maar weet wel: de verwachtingen op de lange termijn weerspiegelen zich in de referte-index en dié kan je wel checken op het moment van je lening.

Er zijn tien referte-indexen, die horen bij termijnen van één tot tien jaar, en het Belgisch staatsblad publiceert ze elke maand opnieuw. Op jouw leningsakte staat de referte-index die hoort bij het moment waarop jij tekent. Is het een jaarlijks herzienbare lening, dan telt referte-index A. Voor driejaarlijkse telt de C, voor vijfjaarlijkse de E. Voor de aandachtige lezer: als je een variabele formule 5-3-3 hebt, dan telt het cijfertje 3 en dus referte-index C (want die eerste vijf jaar is je rentevoet nog vastgeklikt).

We besparen u de berekening die de bank doet om de zoveel jaar. Onthoud vooral: op een piek starten met de referte-index is het beste. What goes up, must come down, dat is de redenering. En is vandaag een goed moment om variabel te lenen? Daar kunnen we niet op antwoorden, sorry. Want we weten niet wanneer jij deze blog leest. De referte-index verandert wel degelijk elke maand. En je zou ervan verbaasd zijn wat er allemaal een impact kan hebben. President Trump begint een handelsoorlog? Europa investeert in wapens voor Oekraïne? Het speelt allemaal mee.

Meestal geldt wel: als het nieuws op de radio slecht is — en je hebt het gevoel dat het niet meer slechter kan — hoe beter het moment voor een variabele lening. Onthoud ook: klanten van hypotheek.winkel met een variabele rente moeten zich geen zorgen maken. Stel dat de index bokkensprongen maakt, dan bekijken we of het zinvol is om elders te herfinancieren of de rentevoet alsnog vast te klikken. Ja, dat kan, en we doen het ook vaak.

Zie je al sterretjes? Tja, het is dan ook jouw job niet om hier mee bezig te zijn. Wel de onze. Maak een afspraak en we richten onze telescoop op de toekomst.